Diferença entre opções e negociação de futuros

A Diferença entre Opções e Futuros Seu desafio suficiente para obter a maioria dos investidores comuns para avançar de colocar seu dinheiro em 401 (k) s para comprar ações individuais. Não só os preços dos últimos flutuam mais, mas investir em ações individuais significa desacoplar-se da sabedoria coletiva e movimentos do mercado. Se você perder 5 em um fundo mútuo, hey, thems as pausas. Perca 40 em um estoque, e isso vai fazer você questionar sua decisão de comprar o estoque em primeiro lugar, em seguida, vender em pânico, em seguida, timidamente comprar em um fundo mútuo com o que está à esquerda. Mas milhões de pessoas que investem em ações individuais com êxito, tendo o tempo para sift através de demonstrações financeiras. Reconhecer o valor e, em seguida, ser paciente. Para aqueles que realmente entender como investir em ações da maneira certa, é natural apenas para querer saber mais. E para beneficiar de alavancagem. Como de costume, o mercado está um passo à nossa frente, graças à invenção de opções e futuros. Segundo nível de títulos que derivam de ações ordinárias e commodities, e que pode atrair investidores, oferecendo o potencial de grandes retornos. Uma opção é um contrato que define um preço que você pode comprar ou vender um determinado estoque para em um momento subseqüente. Opções para comprar um estoque (opções de compra, ou simplesmente chamadas) diferem tanto de opções para vender um estoque (put opções, ou coloca) que cada um merece a sua própria explicação. Uma chamada é o direito de comprar um estoque a um preço determinado durante um período particular abaixo da estrada, não obstante o que o estoque acontece para negociar para nesse tempo. Por exemplo, pode haver opções de compra para estoque XYZ, cada opção que lhe permite comprar uma quota de XYZ em 100. Se XYZ, em seguida, negociações para, digamos, 120 a qualquer momento antes de expira (assumindo a sua opção americana), você pode comprar Ações para 100, em seguida, vendê-los cada um para um lucro de 20. O direito de fazer isso vem com um preço, é claro, e se você queria comprar essas opções hoje, eles podem vender por 4 cada ou mais. Alguma pequena fração do preço das ações. E se XYZ está sendo negociado por menos de 100 pelo tempo que você pode exercer as opções Bem, exatamente o que você pensa: suas opções são inúteis, você desperdiçou seu dinheiro, e você pode tentar novamente ou ir rastejando de volta para o mundo dos fundos mútuos . Quanto a um put. Você provavelmente pode supor que ele transmite o direito de vender XYZ a um preço predeterminado em uma data posterior. Em outras palavras, você está esperando (ou pelo menos não freaking que) o preço das ações vai cair. Se você possui um put que permite que você venda XYZ em 100, e XYZs preço cai para 80 antes da opção expira, você ganha 20 (ignorando o prémio pago) de negociação da opção. Puts são uma forma de seguro, salvando-o da perspectiva de perda catastrófica. Se XYZ passa a ser negociado por mais de 100 pelo tempo a colocar amadurece, não é pele fora de seu nariz. Você não tem que exercitar opções. É por isso theyre chamado opções. Em vez disso, você pode se alegrar na realização de que seu estoque apreciado, espero que por mais do que o preço do put. Então, o que é um futuro Mais formalmente um contrato de futuros, um futuro é um contrato para vender comprar uma mercadoria em uma data posterior, a um preço acordado com antecedência. Como opções, os futuros são uma forma de seguro. O comprador de um futuro prefere levar o pássaro na mão com um preço thats garantido hoje, ao invés da possibilidade de dois (ou zero) no mato mais tarde. Futuros originados na agricultura. Dizer durum historicamente comércios para cerca de 7 um bushel. Você é um durum agricultor, e você pode se lembrar de um par de anos atrás, quando o fundo caiu fora do mercado eo preço caiu para 5. Temendo que thatll acontecer novamente, você encontra um corretor que promete comprar toda a sua colheita, uma vez que vem Em, para 6,75 um bushel. Que isnt grande, mas talvez youll prazer tomar a oferta por medo de outra grande queda de preço. (Se custar, digamos, 5,25 plantar cada equivalente de alqueire, então concordar com o preço de futuros de 6,75 poderia muito bem salvá-lo da falência.) Do ponto de vista dos corretores, a idéia é bloquear o preço de 6,75 caso os preços subam Além da média histórica. Se a demanda por trigo duro aumentar para o ponto onde os agricultores podem cobrar 8 ou 9 um bushel, o corretor vai lucrar uma vez que o contrato de futuros fecha e ele pode vender o trigo que ele comprou por preços abaixo do mercado. Se o preço cair, o corretor perderá dinheiro. O agricultor está transferindo o risco para o corretor, simultaneamente protegendo-se de preços baixos ao renunciar a chance de lucrar com os altos. Desde a sua origem bucólica, os futuros englobam cada vez mais setores da economia. Primeira energia (por exemplo, petróleo e gás), depois metais preciosos. Os preços de futuros para o gás natural por alguns meses podem diferir por 1-2 dos preços atuais. O suficiente para fazer uma enorme diferença tanto para o vendedor quanto para o comprador quando as margens são pequenas. Nos últimos anos, os futuros se tornaram associados a esses títulos intangíveis como moedas e índices de ações. Aposto que um euro vai valer tantos dólares, subestimar por alguns centavos, e pode significar milhões para a linha de fundo com nenhum agricultor avessos ao risco ou mineiro de cobre para se preocupar com. O mercado de futuros passou de uma troca conservadora de seguros para algo mais parecido com uma mesa de baccarat. A outra diferença entre futuros e opções é que um futuro é direito e obrigação. Quando chega a hora, você está legalmente obrigado a vender ou comprar a mercadoria subjacente. A exposição pode ser surpreendente. Miscalculate em um contrato de futuros oferecer 6,75 um bushel apenas para ter o preço cair sob um dólar e ele pode limpar um corretor para fora. Deve ficar claro neste momento que nem opções nem futuros de investimento é para o neófito. Mas enquanto ambos têm risco de desvantagem, opções de investimento tem menos. Um investidor de opções nunca é obrigado a perder mais do que o preço da opção. Além disso, um investidor futuro normalmente opera em uma grande escala institucional. Como um indivíduo, itll ser difícil para você encontrar um West Texas intermédia fornecedor de petróleo bruto dispostos a vender-lhe a sua oferta de uma só vez. A maioria dos futuros investir é, portanto, feito usando os serviços de um corretor estabelecido ou Wall Street empresa especializada na engenharia de tais promoções. Enquanto isso, as opções de investimento muitas vezes requer nada mais de sua parte do que os poucos dólares necessários para comprar as opções. O que ainda é feito por meio de uma empresa, mas é muito mais fácil para um investidor individual encontrar ações subjacentes do que encontrar produtos agrícolas ou energéticos. Opções e futuros são arriscados. Então, novamente, assim é viver neste planeta. Um investidor ponderado e criterioso pode lucrar com um investimento avançado, mas não antes de fazer muitas pesquisas e compreender conceitos mais básicos de investimento de volta à frente. Um tipo de estrutura de remuneração que os gestores de fundos de hedge normalmente empregam em que parte da remuneração é baseado no desempenho. Uma proteção contra a perda de renda que resultaria se o segurado faleceu. O beneficiário nomeado recebe o. Uma medida da relação entre uma mudança na quantidade demandada de um bem particular e uma mudança em seu preço. Preço. O valor de mercado total do dólar de todas as partes em circulação de uma companhia. A capitalização de mercado é calculada pela multiplicação. Frexit curto para quotFrancês exitquot é um spin-off francês do termo Brexit, que surgiu quando o Reino Unido votou. Uma ordem colocada com um corretor que combina as características de ordem de parada com as de uma ordem de limite. Uma ordem de stop-limite will. Differences Between Futuros Amp Opções Opções e futuros são ferramentas de negociação comumente usados ​​no mundo do investimento e finanças. Negociar qualquer um deles é um pouco mais complicado do que simplesmente comprar estoques (que é uma forma de investimento que muitas pessoas têm pelo menos uma compreensão básica de). Usado corretamente, ambos oferecem muitas oportunidades para ganhar dinheiro. Opções e futuros são amplamente utilizados para beneficiar de alavancagem e também são ferramentas úteis para fins de hedge. No entanto opções e futuros são realmente muito diferentes uns dos outros. Apesar deste fato, eles são muitas vezes confundidos uns com os outros e os investidores que não entendem completamente como eles diferem uns dos outros pode cometer o erro de pensar opções de negociação é essencialmente a mesma coisa que negociação de futuros. Isso pode ser um erro muito caro, e ninguém nunca deve se envolver com qualquer tipo de negociação financeira ou investimento sem saber exatamente o que eles estão fazendo. Nesta página destacamos as semelhanças entre opções e futuros, olhe para a principal diferença entre os dois, e explicar por que acreditamos que as opções de negociação oferece muitas vantagens. Seção Índice Links rápidos Opções recomendadas Corretores Leia revisão Visit Broker Leia resenha Visit Broker Ler Comentário Visit Broker Ler Comentário Visit Broker Ler Comentário Visit Broker Similarities Between Futures Amp Opções Deve-se deixar claro que existem certas semelhanças entre opções e futuros e é Compreensível como até mesmo os investidores relativamente experientes podem obter os dois confusos. São ambos os contratos financeiros que existem entre duas partes, o comprador eo vendedor de um activo subjacente. Ambos podem ser negociados em bolsas públicas, embora alguns dos contratos mais complexos sejam vendidos sem receita. Eles também são derivados alavancados, embora se você sabe o que isso significa que as chances são de que você já pode reconhecer a diferença entre os dois. Basicamente, um derivado é um instrumento financeiro que deriva seu valor principalmente de um ou mais ativos subjacentes. Alavancagem é um termo para qualquer técnica que você usa para efetivamente multiplicar o poder de seu capital. Por exemplo, se você comprar ações em uma empresa, então fisicamente possui uma participação nessa empresa eo ativo que possui pode subir ou descer em valor. Ao comprar um derivado, você está comprando um contrato que é avaliado de acordo com o ativo subjacente em que sua base e possivelmente outros fatores, como a duração do contrato. Alavancagem é quando você efetivamente multiplicar o poder do dinheiro que você está investindo para gerar maiores retornos isso é possível com ambas as opções e futuros e é a principal razão por que eles são conhecidos como alavancagem derivados. A principal diferença entre opções e futuros está nas obrigações das partes envolvidas. O detentor de um contrato de opções tem o direito de comprar o activo subjacente a um preço fixo, mas não a obrigação. O escritor, ou vendedor, do contrato é obrigado a vender o titular do título subjacente (ou comprá-lo), se o titular optar por exercer a sua opção. Isso, obviamente, coloca o titular de um contrato em uma vantagem, porque se o título subjacente se move contra eles, eles podem simplesmente deixar o contrato expirar e não incorrer em quaisquer perdas acima e acima do custo original. Se a segurança subjacente se move na direção certa para o titular (e, portanto, contra o escritor), então o escritor deve honrar sua obrigação. Em um contrato de futuros, ambas as partes são obrigadas a cumprir os termos do contrato no ponto de expiração. Esta é uma diferença muito significativa. Comprar um contrato de futuros onde você será obrigado a comprar um determinado título a um preço fixo carrega muito mais risco do que comprar um contrato de opções onde você tem o direito de comprar um determinado valor a um preço fixo, mas não são obrigados a passar por Se essa segurança não conseguir subir de valor como esperado. Ambas as partes envolvidas em um contrato de futuros são efetivamente expostas a responsabilidade ilimitada. Os custos envolvidos também são diferentes. Quando um contrato de opções é escrito pela primeira vez, o escritor vende-lo para o comprador e recebe o dinheiro que o comprador paga. Dependendo dos termos do contrato, o valor subjacente envolvido, e as circunstâncias do escritor, o escritor pode ter que ter uma certa margem na mão. Eles também podem ser obrigados a cobrir essa margem se a segurança subjacente se move contra eles. No entanto, o comprador detém os contratos definitiva e não mais fundos serão necessários a partir deles. Com futuros, porém, como ambas as partes estão expostas a perdas dependendo de qual forma o preço do título subjacente se move, ambos são obrigados a ter uma certa margem na mão. As diferenças de preço em futuros são liquidadas diariamente e qualquer das partes pode estar sujeita a uma chamada de margem se o valor do título subjacente tiver movido contra elas. Isso contribui em grande parte para o porquê de negociação de futuros é geralmente considerado mais arriscado do que opções de negociação. Abaixo olhamos para um par das vantagens de opções de negociação tem para oferecer. Vantagens de opções sobre futuros Como mencionado acima, ao negociar futuros você está potencialmente exposto a grandes perdas qualquer lado do contrato que você está em. Se você tem a obrigação de comprar um título subjacente a um preço fixo e a segurança se move significativamente acima desse preço fixo, então você pode perder somas substanciais. Por outro lado, se você tem a obrigação de vender um título subjacente a um preço fixo e os movimentos de segurança significativamente abaixo desse preço fixo, então você poderia experimentar perdas consideráveis. Se você estiver escrevendo contratos de opções e assumindo a obrigação de comprar ou vender um título subjacente a um preço fixo, estará exposto a riscos semelhantes. No entanto, você pode negociar opções puramente através da compra de contratos e não escrevê-los. Isso significa que você pode limitar suas perdas potenciais em cada comércio que você faz para a quantidade de dinheiro que você investir na compra de contratos específicos. Sempre que você compra contratos de opções, o pior cenário é que expiram sem valor e você perde seu investimento inicial. Mesmo se você quiser escrever contratos, além de comprá-los, você pode facilmente criar spreads para garantir que suas perdas são sempre limitadas. O potencial para passivos limitados na negociação de opções é uma grande vantagem, especialmente para aqueles que estão contra investimentos de alto risco. Outra grande vantagem oferece opções de negociação é a versatilidade. Há uma série de estratégias que você pode usar para criar spreads que permitem que você lucrar com movimentos de preços multidirecionais. Por exemplo, você poderia criar um spread que resultaria em lucro se o valor subjacente caísse em valor um pouco, ou se permanecesse estável, ou se subisse em valor por qualquer valor. Isso só resultaria em perdas limitadas se o valor subjacente baixasse um montante significativo. Com contratos de futuros, você normalmente só pode ganhar dinheiro com a segurança subjacente movendo-se na direção certa para você. Poderia haver perdas ilimitadas se o seu investimento se move na direção errada ou se um resultado neutro ocorre. Diferenças entre opções de ações de futuros Diferenças entre opções de ações de futuros - Introdução Futuros e opções de ações são os dois mais amplamente divulgados instrumentos de derivativos alavancados no mundo de hoje. Na verdade, os futuros e as opções são os dois instrumentos de cobertura mais utilizados no mundo também. Isso inevitavelmente levou muitos investidores a pensar que futuros e opções de ações são a mesma coisa. De fato, houve investidores leigos referindo-se a ambos os instrumentos coletivamente como Opções Futuros. Nada pode estar mais longe da verdade. Futuros e opções são duas coisas diferentes e negociação de futuros realmente não tem nada a ver com a negociação de opções. Futuros e opções servem diferentes necessidades no mercado de capitais e serão sempre elementos importantes por conta própria em cada carteira bem diversificada. Mesmo que os futuros e opções são duas coisas diferentes, mesmo desde a invenção de opções sobre futuros, ou seja, as opções com futuros como seu ativo subjacente, esta distinção tem sido muito desfocada e tornou ainda mais confuso para iniciantes a futuros e opções de negociação . Este tutorial deve explicar o que os futuros e as opções são e suas principais diferenças. Diferenças entre opções de ações de Futuros - O que exatamente são Futuros Como opções de ações, um contrato de futuros é um acordo entre um comprador e vendedor de Um ativo subjacente. Em um contrato de futuros, o comprador concorda em comprar e o vendedor concorda em vender o ativo subjacente a um preço acordado agora em uma data futura. Como as opções de compra de ações, os contratos de futuros são contratos padronizados e negociados publicamente em uma bolsa. Até este ponto, um contrato de futuros soa muito como uma opção de compra. Certo Bem, isso é apenas sobre onde a semelhança termina. Os compradores dos contratos de futuros representam uma fracção do preço do activo subjacente quando o contrato é celebrado. Este pagamento antecipado é como o downpayment você paga ao comprar uma casa, o que significa que o contrato de futuros em si não vem com um prémio. Compradores e vendedores de contratos de futuros também são obrigados a cumprir o contrato de contrato de futuros após a expiração, mas não os compradores e vendedores de contratos de opções. Devido a esta obrigação, ambas as partes estão expostas a responsabilidade ilimitada quando os preços se movem contra seu favor. Na negociação de futuros, as diferenças de preços são liquidadas diariamente, o que significa que se os preços se movem contra seu favor, você pode ser obrigado a topup sua conta de negociação no que é comumente conhecido como uma chamada de margem. Isso também significa que, enquanto os preços continuam a mover contra o seu dia dia após dia, você será obrigado a topup todos os dias. Esta é a responsabilidade ilimitada de que falamos no último parágrafo e é também por isso que tantos comerciantes de futuros ir quebrar todos rapidamente se os preços devem mover repentinamente contra eles. Diferenças entre opções de ações de futuros - O que exatamente é opções de compra de ações Negociação de opções de ações é a negociação de opções de ações. Opções de compra de ações são instrumentos financeiros que lhe dão o direito de comprar ou vender certas ações no mercado de ações. Usando os 2 tipos de opções de ações Opções de compra e Opções de compra. Os comerciantes de opções são capazes de lucrar quando o estoque subjacente vai para cima ou para baixo e até mesmo quando ele está negociando de lado. Em negociação de opções, tudo o que você pode perder é o montante do prémio pago para comprar as opções de ações quando os preços se movem contra o seu favor. Se você comprar um contrato de opções de compra para 100, tudo o que você pode perder é 100 se o movimento de ações contra o seu favor. Isso é diferente da responsabilidade ilimitada enfrentando os comerciantes de futuros. Este é também o que torna as opções de negociação mais seguro do que negociação de futuros para a maioria dos iniciantes. Diferenças entre opções de ações de futuros - Comparação Heres uma comparação de algumas das principais diferenças entre futuros e opções de ações: Enquanto você paga uma taxa chamada prémio ao comprar opções de ações, não há prêmios a serem pagos em um contrato de futuros. O montante inicial de dinheiro (conhecido como Margem Inicial) pago quando você compra um contrato de futuros é uma fração do preço pago pelo estoque subjacente. Obrigações Os compradores de opções de compra de ações não são obrigados a exercer os direitos de comprar o estoque subjacente, enquanto os compradores de contratos de futuros são obrigados a comprar o estoque subjacente do vendedor desse contrato no vencimento. Os compradores de contratos de futuros estão expostos a responsabilidade ilimitada caso os preços se movam contra eles, enquanto os compradores de opções de ações perdem apenas a quantidade de dinheiro usada para comprar essas opções de ações. Apenas escritores de opções de ações estão expostos a responsabilidade ilimitada, não os compradores. Expiração Os compradores de contratos futuros são obrigados a comprar o ativo subjacente (para contratos de futuros entregues fisicamente) após a expiração do contrato, independentemente do preço do ativo subjacente. Os compradores de contratos de opções podem permitir que as opções expirem sem valor se as opções estão fora do dinheiro. Versatilidade Opções de negociação é muito mais versátil do que negociação de futuros como a combinação única de opções de compra e opções de venda, juntamente com o prémio em cada contrato tornou possível para as estratégias de opções que lucram em todas as direções. Além da arbitragem. Negociação de futuros é basicamente único direcional (você ganha dinheiro apenas quando o preço se move em uma direção). Até agora, deve ser claro que os futuros e negociação de opções de ações são duas coisas totalmente diferentes com suas próprias características comerciais. Negociação de futuros é uma importante gestão de risco e técnica especulativa, enquanto as opções de negociação evoluiu para se tornar um investimento estratégico stand-alone. Futuros nunca deve ser feito um substituto para opções de compra de ações e negociação de opções de ações não pode substituir Futuros também. Ambos os instrumentos de negociação serve para fins diferentes e deve encontrar o seu lugar em cada carteira bem diversificada. Futuros e opções de revista de opções Título: Futures Magazine Long Descrição: Youll aumentar o seu lucro potencial uma vez youve ganhou o conhecimento de mercado oportuna que a revista Magazine fornece. Cada edição é cheia de informações indispensáveis, incluindo entrevistas em profundidade com os principais comerciantes sobre estratégias de negociação e táticas, análise técnica e gestão de dinheiro melhores práticas. Futures Magazine fornece-lhe o essencial que você precisa para tomar decisões comerciais inteligentes. Clique na imagem para obtê-lo LIVRE